반도체 하락원인 - 키움반도체 박유악 1) PC-OEM의 DRAM 재고 축소 우려 확대. DRAM spot 가격 하락과 업종 주가 급락으로 이어지고 있음 PC DRAM의 가격 전망치를 소폭 하향 조정. 다만 DRAM 총 수요의 71%를 차지하고 있는 서버와 모바일 수요가 빠르게 회복 중이고, Sapphire Rapids 출시와 DDR5 양산이 집중되는 2Q22 중반부터 DRAM의 수급 개선이 재개될 전망 Spot 가격 급락에 따른 단기 변동성 확대 시기를 지나고 있는 만큼, 이제는 내년도 DRAM 전망에 기반한 저가 매수 시기를 고려해야 한다고 판단함 2) DRAM 8Gb DDR4 제품의 spot 가격이 고정가격 이하로 하락하기 시작. 2004년 이후 이러한 현상이 나타났던 경험은 총 10번 정도가 있는..

출처: 안아줘 투자이야기 블로그 얼마 전 비메모리쪽을 공부하면서 KTB증권의 비메모리 오딧세이 내용을 바탕으로 정리했던 내용. 현재상황 12nm 이하 플레이어는 제한적. 글로벌 파운드리조차 사실상 포기한 상태 EUV 로 가면 인텔, TSMC, 삼성 뿐 -> EUV 장비 자체가 비싸고 생산량이 한정적 TSMC도 공격적으로 M/S를 늘리기 어려운 상황. EUV도입으로 CAPEX부담이 커졌으며 EUV장비를 구하기도 제한적 저가 수주보단 수익성 중심의 선별 수주 쉽게 이야기하면 수요 >>> 공급 즉, 풀캐파 삼성전자는 공격적인 M/S확대 전략 구사 전망 비메모리 대규모 capa증설과 경쟁력 있는 가격을 중심으로 선두 업체와 격차를 둘일 전망. EUV뿐만 아니라 DRAM에서도 양산을 활용하기 때문에 TSMC대비 ..

2Q21부터 파운드리업계는 본격적으로 가격을 인상하고 장기계약 비중을 확대하고 있다. 최첨단 5nm부터 수급이 여유로웠던 28nm까지 전공정에 걸쳐 숏티지가 발생했다. 업계 증설 계획을 고려하면 숏티지는 적어도 2022년 상반기까지 지속될 전망이다. ​삼성전자는 TSMC와 기술 격차를 축소하기 위해 GAA 개발에 공을 들이고 있다. 이에 삼성전자를 최선호주로 제시하고 관심주로 파운드리업체인 DB하이텍, GAA 및 EUV소재업체인 솔브레인과 에스앤에스텍을 제시한다. 세계 파운드리시장 TSMC독주 시장조사기관 TendForce는 1Q21 파운드리 시장 점유율을 TSMC 55%, 삼성전자 17%로 제시했다. 격차가 더 커진 셈이다. 매출로 보면 TSMC는 AMD와 MediateK물량 증가로 2% 증가한 반면,..

1H21 주가 횡보가 업황에 관한 불안 심리로 연결 올해 상반기 삼성전자와 SK하이닉스 주가가 KOSPI보다 부진했다. 비메모리 공급부족이라는 일시적 암초를 만나기는 했지만 올해 상반기 메모리반도체 업황은 제 갈길을 갔다. 주식 시장에서는 반도체업황에 관련한 의심이 많아 보인다. 오히려 시장이 간과하고 있는 긍정적 내용들을 정리해야 할 때다. ​시장이 간과하고 있는 5가지 1) 오스틴 팹 재가동에 따른 출하 회복 2) DDR5 전환 3) 장비 리드타임 증가 4) DRAM현물가 상승 5) SK하이닉스 인텔 NAND사업부 인수 등이다. ​4월 말 삼성전자 오스틴 비메모리 팹 정상가동이 시작됐다. 출하까지 2개월가량이 소요된다는 점을 고려하면 6월부터 출하량이 정상화할 것이다. 최근 비메모리 공급부족이 심한 ..

1. 한미 정상 반도체 / 배터리 협력강조 - 44조 규모 대미투자 https://n.news.naver.com/mnews/article/421/0005365553?sid=101 한미 정상 반도체·배터리 협력 강조…44조 규모 대미투자도 탄력 (워싱턴·서울=뉴스1) 공동취재단,류정민 기자 = 문재인 대통령과 조 바이든 미국 대통령이 21일(현지시간) 백악관에서 한미정상회담을 갖고 반도체, 전기차 배터리, 바이오의약품 등 첨단 제조업 n.news.naver.com 삼성전자 - 김기남 부회장, 170억 달러 규모 파운드리 투자 (오스틴) SK하이닉스 - 실리콘밸리에 AI, 낸드솔루션 등 연구개발 위한 R&D 센터 설립, 10억달러 투자 LG에너지솔루션 - GM과 합작법인, 얼티엄셀즈 통해 2조7천억원 투자,..

최근 죽쑤고 있는 삼성전자와 하이닉스 1년치 주가 흐름(왼쪽 삼전, 오른쪽 하이닉스) 지난 5월 18일 종가 기준(그나마 반등한 시점임) 삼전은 연초 고전대비 약 18% 마이너스고, 하이닉스는 2월말 고점대비 약 20% 마이너스 역성장 중입니다. ​ ​ 아니, 최근 뉴스에서도 글로벌 D램 매출이 상승하고, 반도체 슈퍼사이클이라고 했는데, 왜 주가는 이모양일까요? ​게다가 코로나가 촉발한 재택근무 확대로 인한 '클라우드'서비스 증대에 따른 반도체 수요 증가, 전 세계적인 개인용 컴퓨터(노트북) 구매 증가에 따른 반도체 가격 상승 등등 ​호재로 가득했던 삼성전자와 하이닉스 주가는 이게 어떻게 된건가 싶습니다... ​삼성전자 주가와 하이닉스 주가 하락은 몇가지 이유가 있는데 아래에서 자세히 알아보고, 또한 문..